考虑两期质量的交通运输PPP项目补贴和定价问题

在基础设施PPP项目中，为实现私营企业利益诉求与社会整体福利诉求的统一，政府应在项目执行过程中给予社会资本一定的激励补贴，以提高项目的绩效水平，进而提升社会整体福利。项目质量（包含建设质量、服务质量等）是基础设施PPP项目绩效水平的有效表达方式之一，当整体绩效表现形式复杂、测量难度大时，对项目的全方位质量进行评估是一种直接有效的绩效衡量方式。为探究如何基于项目两阶段（建设阶段与运营阶段）质量设计合理的政府补偿，及政府补偿如何反哺于项目两期质量的提升，本研究使用建设期质量和运营期质量评估社会资本的绩效水平，提出一个基于两期质量的政府补偿方案。

研究首先通过构建公私双方Stackelberg博弈模型探究最优补贴计划及其相应性质；其次，将最优补贴计划下的社会资本努力水平及差值与政府补偿不存在时的基准模型、政府规制的最优情况进行比较，探究政府补贴对社会资本的质量激励效果；第三，分析该补贴方式下，社会福利、企业利润、消费者剩余的变化情况；第四，基于最优补贴计划得到最优收费价格，并指出当政府决定通行价格时，社会资本最优努力水平等讨论依然成立；最后，对理论模型进行数值分析。

政府在给定的收费价格下设计补贴计划，公私双方博弈的流程如图1所示。首先，政府提供补贴计划，之后，社会资本决定接受或拒绝该补贴计划。如果社会资本接受，那么PPP合同生效，项目进入建设阶段。第三，社会资本决定其建设和运营期的努力程度。第四，社会资本在建设和运营阶段分别发挥其努力水平，并实现相应的建设和运营质量。最后，政府根据建设期和运营期质量向社会资本支付补贴。

图1 公私双方博弈的流程

对于固定价格下的政府补贴计划，为探究政府补贴对社会资本的质量激励作用，本研究考虑三种情形进行分析，如表1所示。

表1 固定价格下政府补贴计划的三种情形

本文使用建设期和运营期质量综合评估社会资本的绩效水平，提出基于两期质量的政府补贴方案，并在最优补贴计划的基础上，进一步考虑最优收费价格的制定。在求解最优补贴计划时，目标函数和约束条件中都包含了通行费，不同的收费价格将会导致不同的补贴计划，从而导致不同的社会福利水平。因此将通行费纳入政府决策变量，探究交通运输项目的最优收费价格。研究表明，建设期和运营期努力水平的互补效应越强，政府越有动力制定较高的通行费。当边际成本较大时，转移支付给社会福利造成的额外损失越大，收费价格与激励强度具有替代效应，因此为降低补贴所引起的高昂的转移支付成本，政府应收取较高的通行费。社会资本的两期努力成本系数较大时，政府应降低收费价格。这种情况下社会资本方建设和运营成本较高，政府通过激励社会资本提高努力水平进而提升社会整体福利水平的做法效率较低，应考虑降低收费价格以提高需求量，进而提高社会福利。

基于命题结果和算例分析，本研究对政府在PPP项目实施过程中如何对社会资本进行绩效激励提出以下几点建议。

第一，政府可以通过补贴计划来激励社会资本提高两期质量，但只有当公共资金的边际成本足够低时，能够实现企业利润和消费者剩余的“帕累托优化”。因此，政府需要保持较低的公共资金边际成本，在此基础上政府可以通过设计一个可行的补贴计划实现企业利润和消费者剩余的“帕累托改进”。

第二，政府在对社会资本进行绩效补贴时，除了考虑运营期补贴外，还需考虑建设期补贴。最优政府补贴的两期质量激励强度相同，与建设期和运营期的努力成本差异无关，但与两期努力互补效应正相关。政府在设计建设期和运营期的激励强度时，只需关注质量提升带来的正面效应，无需考虑努力成本。因为社会资本在给定激励水平下会统筹分析成本和效益，并对努力水平进行合理分配，提高努力分配效率，实现社会效益的最大化。

第三，当通行费给定时，收费价格与激励强度具有替代效应。因此，当政府补贴预算有限时，为了达到激励社会资本方提高努力水平的目的，政府可选择提高通行费以节省补贴资金。而当通行费较低时，为保证社会资本参与，政府需提高补贴额度，激励强度的提升能够刺激社会资本提高努力水平，进而提升整体社会福利。

第四，政府在设计建设期和运营期的激励强度时，只需关注质量提升带来的正面效应，无需考虑努力成本。因为社会资本在给定激励水平下会统筹分析成本和效益，并对努力水平进行合理分配，提高努力分配效率，实现社会效益的最大化。

本文以交通运输PPP项目为对象，通过构建公私双方Stackelberg博弈模型，探究政府给予社会资本基于建设和运营期两期项目质量的最优补偿计划及其性质，并在此基础上获得最优收费价格。最后，在该补偿和定价方式下，本文分析了社会整体福利、企业利润、消费者剩余的变化情况。研究结论为政府提高基础设施PPP项目绩效，科学合理地设计绩效补偿提供一定的理论支持。